一
一家央媒的记者采访我。
话题是：有没有互联网寒冬？证据是什么？该如何应对这个寒冬？
数日前，36氪刊发《2018，创业黄金时代的一年》，十万加爆文。
不过，说一句实话，徐小平并没有给出白金十年很扎实的证据。
虽然有人在朋友圈如是评价：悲观者总是正确的，乐观者总是成功的。
二
互联网寒冬的确存在。
合鲸资本合伙人霍中彦在一个采访中这样表示：
2018年VC市场募资金额同比下降70%-80%，但投资金额增加了100%，因此2019年才是真正没钱的一年；互联网用户不增长了，监管更严厉了……
他提及的，是两个市场原因：
1）没钱了
2）互联网用户不增长了
而这两个原因，实属实锤。
三
大型互联网巨头都在说2b，比如腾讯。
道理很简单：c端饱和。
94年中国开通了国际信道进入互联网时代，但真正意义上的商业化，是上世纪末几年浪狐易和BAT成立。—— btw，新浪这两天在高调庆祝自己二十年。
一直到今天，中国的互联网可以视为两个阶段：桌面互联网、移动互联网。
桌面互联网人口红利正在猛吃到了尾声到时候，移动互联网来临。又是一大波人口红利。
这两年，c端人口红利就两字：没了。
当用户增长迟缓，还要做大规模，只有一个法子：提高arpu值（人均收入贡献）。比如说，以前arpu值是10块，我搞成20块行不行？那也有百分百的增长了。
提高arpu值有一个光鲜的名词。
消费升级。
四
消费升级不仅仅是说单个消费品以各种各样的理由涨价（比如功能更多），也包括让你买的更多一点，更频繁一点。
你一个月本来消费十次，每次一百。现在消费二十次，每次八十。总量还是提升的，arpu值提高。
怎样提升消费频率？
更多的商品接触，概率上总能让你多消费几次。包括广告，也包括所谓社交裂变。后者的核心，就是让你更频繁地接触到广告信息，并通过这几年完成得相当不错的互联网基础建设（比如支付）让你迅速购买。
很多人带着或真或假地意味说拼多多是消费降级。
这话要看对谁说。
对五环内，是消费降级。对五环外，还是消费升级。
官方是很喜欢消费升级这个词的，采访我的这家央媒，是提出者之一。官方喜欢这个词的道理是：消费是中国经济三大动力之一。
但官方绝对不会喜欢消费降级四个字，你很少会在央媒上看到这个词。而对于拼多多，我看是“消费升级”为主。往后可以瞅瞅官方对它的态度。
五
但提升arpu值是非常困难的，因为“泽”就这么多。
配套的医疗、教育加上房地产，几座大山在那里，arpu值的提升，其实很有限。
让c端消费是很有些困难了，包括游戏、其实也包括零售——所谓五环外的机会，也就是五环外c端加码消费，但这事还有多大空间，不好讲。
他们的消费意愿是不错，但消费能力放在那里。互金的惨淡，使得他们的意愿几乎等同于能力。
但我最近琢磨出新的一种说法。
第一个还是2c，但这个c是指consume，就是消费。第二个是2i，这个i是investment，投资。
c端花钱有没有投资向的？
当然有。
教育就是。
这两年教育项目跑得很快很让人艳羡，我以为，还没到头。
六
广告类项目，其实也是2b。因为说到底是b端有这个需求，b端花钱。
广告之所以很早就起跑，因为这个事容易标准化。容易标准化的事，互联网企业会跑非常快。一如大多数2c项目。
远望资本的创始人合伙人程浩这两年一直在鼓吹2b。在未来十年主战场，to b的演讲中，他归纳了为什么在中国，2c会先于2b起跑。
腾讯号称要向2b转型，切入点是云计算。
道理也是云计算相对来说，较易标准化。
过去2b向的，以帮助b端标准化地提高收入为主，比如做广告，再比如开店。
未来2b向的，除了增长获客之外，还有帮助企业降低成本的。
这里的标准化很难，但的确是机会。因为易标准化=巨头流量有优势。
b端花钱，大多不是纯消费，而是一种投资，无论是希图增加收入，还是希图降低成本。
也就是说，2i向（无论是c还是b）而非2c（纯消费），应该是未来几年值得关注的领域。
七
最近微软市值超越了苹果，被视为一种产业互联网超越消费互联网的标志。
话是这么说，但美国的产业情况，和中国的产业情况非常不同。
如果说2c互联网创业，可以考虑从一线打起——这二十年实际上大部分情况下也是这么做的，2b互联网创业，应该多注意一下三四线。
因为所谓的降维会非常明显：也就是提升效率或降低成本。
2b向互联网创业，海底捞有啥好合作的，一来人愿意和巨头合作（巨头也愿意和它合作），二来人的互联网思维不比你差。
八
36氪的爆文，描绘了一片惨兮兮的创投圈末世。
我不得不说，
我们还在
我们还有钱
我们还忙得要死。
欢迎来信你的bp：bp@skychee.com。我们喜欢物联网、人工智能、硬件类项目，也喜欢帮助别人更好地提升效率的项目（2i向）。
—— 首发 扯氮集 ——
作者系天奇创投基金管理合伙人
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